受国家发改委两日内公布批复项目总投资规模超过1万亿元的刺激,水泥建材板块自上周五开始连续两日领涨两市,水泥股更是引发一波涨停潮,上周五板块涨幅达9.1%,18只个股涨停。周一水泥板块再次以涨幅4.7%报收,带动建材也有明显的冲高。
消息面上,继9月5日公布批复总投资规模逾7000亿元的25个城轨规划和项目后,发改委6日再次公布批复13个公路建设项目、10个市政类项目和7个港口、航道项目。保守估计,发改委在两天内集中公布批复的这些项目总投资规模超过1万亿元。我们认为,大盘自2453点回落以来,水泥建材板块整体的回调幅度接近30%,板块本身即具有超跌反弹的需求,本次大规模基建投资的启动,更是增强了投资者对于通过基础投资来刺激经济的信心,而作为基建类的代表,水泥建材当首屈一指,获得投资者更多的关注。
但是,我们注意到,经过连续两日的暴涨,水泥建材板块主力资金已有流出迹象,截至收盘板块主力资金净流出3725万元。另外,在我国经济仍处下滑态势的背景下,现有的政策显然无法支撑经济走强,后市如无后续政策的持续出台,那么该板块的持续性也会受到考验。综上所述,建议投资者短期内应警惕该板块冲高回落风险,谨防追高。